# Пенсионное страхование: договор II ступени и III ступень

Адрес: https://kindlustusoigus.ee/ru/kindlustusliigid/elukindlustus/pensionikindlustus/
Автор: Олави-Юри Луйк (Olavi-Jüri Luik), PhD, Партнер, руководитель направления страхового права, присяжный адвокат (Advokaadibüroo WIDEN OÜ)
Последнее обновление: 2026-11-11

> Пенсионный договор обязательной накопительной пенсии (аннуитет), страхование дополнительной накопительной пенсии, PEPP, налоговые льготы и выбор.

> **Коротко.** В Эстонии существуют две формы пенсионного страхования. Заключаемый со страховщиком **пенсионный договор** обязательной накопительной пенсии (II ступень) может быть пожизненным аннуитетом, по которому страховщик за счет накопленных активов выплачивает периодическую пенсию до смерти человека, или с 2021 года также срочным; для заключения пожизненного договора можно использовать все активы, накопленные во II ступени, или только их часть. **Договор страхования дополнительной накопительной пенсии** (III ступень) является добровольным сберегательным продуктом, взносы по которому в определенных пределах можно вычитать из дохода, а выплаты облагаются по льготной ставке 10% или при пожизненной пенсии не облагаются налогом. Оба являются видами страхования жизни, и к ним применяются специальные правила Закона о накопительных пенсиях и Закона о подоходном налоге.

## 1. Пенсионное страхование в системе видов страхования

Согласно [KindlTS](https://www.riigiteataja.ee/akt/KindlTS) аннуитет является страхованием жизни, при котором при заключении договора согласовывается периодическая выплата возмещения. Предложение пенсионных договоров обязательной накопительной пенсии является отдельно регулируемой страховой деятельностью.[^1] Для покрытия пенсионных договоров страховщик должен держать отдельные активы и соблюдать специальные требования.[^2]

Пенсионное страхование отличается от пенсионного фонда: в фонде инвестиционный риск несет владелец паев, и выплаты прекращаются, когда деньги заканчиваются; в пожизненном пенсионном договоре страховщик принимает на себя риск долголетия (*longevity risk*) и выплачивает пенсию до смерти, сколько бы человек ни прожил; при срочном пенсионном договоре выплаты прекращаются по истечении согласованного срока, и риск долголетия страховщик не несет.

## 2. II ступень: пенсионный договор

У накопителя обязательной накопительной пенсии в пенсионном возрасте есть несколько возможностей: выплаты из пенсионного фонда, единовременная выплата, пенсионный инвестиционный счет или заключение пенсионного договора со страховщиком. При пенсионном договоре страховщик переводит накопленные активы на свой баланс и выплачивает периодическую пенсию.

Признаки пенсионного договора:

- **пожизненный или срочный**: по пожизненному пенсионному договору пенсия выплачивается до смерти, в некоторых договорах с согласованным гарантированным периодом, в течение которого в случае смерти выплаты продолжаются выгодоприобретателю; с 2021 года со страховщиком можно заключить и срочный пенсионный договор, выплаты по которому прекращаются по истечении согласованного срока. Для заключения пожизненного договора можно использовать все активы, накопленные во II ступени, или только их часть, а при слишком малой сумме страховщик может отказаться от заключения договора ([Pensionikeskus: пожизненная пенсия](https://www.pensionikeskus.ee/ii-sammas/valjamaksed/eluaegne-pension/), [срочная пенсия](https://www.pensionikeskus.ee/ii-sammas/valjamaksed/tahtajaline-pension/));
- **необратимый**: после заключения договор, как правило, нельзя прекратить или снять деньги; закон предусматривает исключительные случаи;[^3]
- **налогообложение**: выплаты по пенсионному договору обязательной накопительной пенсии облагаются налогом согласно § 20¹ Закона о подоходном налоге с предусмотренными законом льготами.[^4]

При выборе пенсионного договора решающим является предлагаемый страховщиком аннуитетный коэффициент: сколько евро в месяц выплачивается за каждую накопленную тысячу евро. Он зависит от возраста, процентных ставок и таблиц смертности. Поскольку пол нельзя использовать в качестве фактора при оценке страхового риска, пенсия мужчины и женщины при одинаковой накопленной сумме одинакова.[^5]

## 3. III ступень: договор страхования дополнительной накопительной пенсии

Договор страхования дополнительной накопительной пенсии является добровольным долгосрочным договором страхования жизни, соответствующим требованиям Закона о накопительных пенсиях. Его налогообложение является льготным:[^6]

- **вычет взносов**: физическое лицо-резидент может вычесть из дохода взносы по страхованию дополнительной накопительной пенсии и в добровольный пенсионный фонд в совокупности до 15% облагаемого дохода, но не более 6000 евро в год;
- **взносы работодателя**: работодатель может уплачивать взносы за работника в том же предельном размере без налога с особых льгот;[^7]
- **выплаты по ставке 10%**: по достижении установленного законом возраста, но не ранее чем через пять лет после заключения договора, а также при ликвидации страховщика;
- **без налога**: пожизненная страховая пенсия, выплачиваемая не реже одного раза в три месяца до смерти; выплаты лицу, у которого установлено отсутствие трудоспособности; возмещение в случае смерти.

Если выплата производится до выполнения установленных законом условий, она облагается налогом по обычной ставке.

**Изменение по сравнению с 2018 годом.** Ранее условием льготной ставки было достижение 55 лет, а отдельным основанием было отсутствие трудоспособности. С 1 января 2021 года возраст привязан к возрасту, установленному в ч. 3 § 63 Закона о накопительных пенсиях, а основание отсутствия трудоспособности перенесено в число необлагаемых выплат.[^6]

Возвратную стоимость договора страхования дополнительной накопительной пенсии можно использовать для уплаты взноса по новому договору или для приобретения паев добровольного пенсионного фонда; такой перевод не является облагаемой выплатой, а пятилетний срок исчисляется с заключения прежнего договора.[^8]

## 4. PEPP

Общеевропейский индивидуальный пенсионный продукт (PEPP) является переносимым пенсионным продуктом, созданным регламентом Европейского союза, который могут предлагать и страховщики. Эстонское налоговое право рассматривает PEPP аналогично дополнительной накопительной пенсии: взносы можно вычитать, а выплаты облагаются по льготной ставке на тех же условиях.[^9]

## 5. Выбор страховщика и иностранный страховщик

Налоговые льготы по дополнительной накопительной пенсии действуют, если у страховщика есть разрешение на деятельность, выданное в договорном государстве, или право заключать договоры страхования дополнительной накопительной пенсии в Эстонии трансгранично или через филиал, и выполнены условия обмена информацией.[^10]

## 6. Рекомендации

1. Сравните аннуитетные коэффициенты и сборы у нескольких страховщиков.
2. Проверьте, содержит ли пенсионный договор гарантированный период и кто является выгодоприобретателем.
3. При III ступени учитывайте, что льготная ставка 10% предполагает как достижение возраста, так и истечение пятилетнего периода.
4. Выбор пожизненной страховой пенсии делает выплаты необлагаемыми, но не позволяет позже снять деньги единовременно.
5. Сохраняйте информацию о взносах, уплаченных работодателем, поскольку они уменьшают ваш предельный размер вычета.

## Связанные страницы

- [Страхование жизни](https://kindlustusoigus.ee/ru/kindlustusliigid/elukindlustus/)
- [Накопительное страхование](https://kindlustusoigus.ee/ru/kindlustusliigid/elukindlustus/kogumiskindlustus/)
- [Страхование жизни с инвестиционным риском](https://kindlustusoigus.ee/ru/kindlustusliigid/elukindlustus/investeerimisriskiga-elukindlustus/)
- [Налогообложение страхования](https://kindlustusoigus.ee/ru/kindlustussusteem/kindlustuse-maksustamine/)

## Примечания

[^1]: KindlTS § 13 ч. 1 п. 4, ч. 2 (RT I, 11.07.2026, 140; в силе с 21.07.2026). – https://www.riigiteataja.ee/akt/KindlTS
[^2]: KindlTS § 53 (сноска 1).
[^3]: TuMS § 20¹ ч. 2 п. 1 (RT I, 09.07.2026, 66). – https://www.riigiteataja.ee/akt/TuMS
[^4]: TuMS § 20¹ (сноска 3).
[^5]: KindlTS § 216 (сноска 1).
[^6]: TuMS § 28 ч. 1–2, § 21 ч. 2, 4 и 5, § 4 ч. 2 (сноска 3).
[^7]: TuMS § 13 ч. 3 п. 15 (сноска 3).
[^8]: TuMS § 21 ч. 1¹ и 2¹ (сноска 3).
[^9]: TuMS § 21 ч. 1 и 3² (сноска 3).
[^10]: TuMS § 21 ч. 6 (сноска 3).