Eraldi sõjariski ja poliitilise riski kindlustus

Lühidalt. Tavalepingutest välistatud sõjarisk ei ole kindlustamatu, kuid seda kindlustatakse eraldi toodetega ja piiratud ulatuses. Sõjariski laiendus toob osa välistatud riskist tagasi, tavaliselt alamlimiidiga. Poliitilise vägivalla ja terrorismi kindlustus katab varakahju ja ärikatkestuse sõja, terrorismi, sabotaaži ja rahutuste tõttu. Poliitilise riski kindlustus katab välisinvesteeringute ja lepingute riske (konfiskeerimine, valuuta konverteerimise piirangud, riigi lepingurikkumine). Kaks suurt Inglise kohtuasja (Venemaa lennukid 2025, Nord Stream 2026) näitavad, et ka eraldi sõjariski lepingute puhul otsustab sõnastus ja põhjuslik seos.

1. Sõjariski laiendus (war risk extension)

Sõjariski laiendus lisatakse vara- või kodukindlustuslepingule ning katab piiratud kindlustussumma ulatuses kahju, mis on põhjustatud sõjalisest tegevusest. Eesti turul on alates 2026. aastast pakutud laiendusi, mille kindlustusjuhtum on tavaliselt juhuslik tabamus: kindlustatud vara ei olnud rünnaku sihtmärk (nt kursilt eksinud drooni või raketi kild). Välistatud on tavaliselt sihitud rünnak, kodusõda, terrorism, sabotaaž, küberrünnak, massihävitusrelvad, suurriikidevaheline sõda ja kommunaalteenuste katkestus (vt sõjarisk (ülevaade)).

Laienduse hindamisel tuleb vaadata:

• kindlustussummat võrreldes vara väärtusega;
• kas kaetud on ärikatkestus;
• kuidas on määratletud „sihtmärk“ ja kes seda tõendab;
• kindlustusandja õigust laiendus lühikese etteteatamisega lõpetada.

2. Poliitilise vägivalla ja terrorismi kindlustus

Rahvusvaheliselt tuntud kui political violence (PV) ja terrorism & sabotage (T&S). Tavaliselt eraldi leping, mis katab varakahju ja sellest tuleneva ärikatkestuse järgmiste sündmuste tõttu:

• terrorism ja sabotaaž;
• streigid, rahutused, tsiviilrahutused, pahatahtlik kahjustamine;
• mäss, ülestõus, revolutsioon, riigipööre;
• sõda ja kodusõda (täielik PV-pakett).

PV-kindlustust pakuvad spetsialiseerunud kindlustusandjad, peamiselt Londoni turul. Hind ja kättesaadavus sõltuvad asukohast, vara liigist ja geopoliitilisest olukorrast. Kriitilise taristu, energeetika, logistika ja kaitsetööstusega seotud ettevõtetele on see kõige asjakohasem.

3. Poliitilise riski kindlustus

Poliitilise riski kindlustus (political risk insurance, PRI) katab välisinvesteeringute ja välislepingute riske:

• konfiskeerimine, natsionaliseerimine, sundvõõrandamine (CEND: confiscation, expropriation, nationalisation, deprivation);
• valuuta konverteerimise ja ülekandmise piirangud;
• riigi või riigiettevõtte lepingurikkumine;
• litsentsi tühistamine;
• sõjast või poliitilisest vägivallast tulenev tegevuse katkemine;
• ekspordi- või impordikeeld, mis takistab lepingu täitmist.

Eesti ettevõtja jaoks on PRI asjakohane, kui tal on vara või tütarettevõte riskantses riigis või kui tal on pikaajaline leping riigi või riigiettevõttega. PRI-d pakuvad nii erakindlustusandjad kui ka riiklikud ekspordikrediidi asutused.

4. Tarneahela katkestus

Geopoliitilistest sündmustest tulenev tarneahela katkestus (nt sanktsioonid, piiride sulgemine, sadamate blokeerimine) ei ole tavalises ärikatkestuse kindlustuses kaetud, sest see eeldab füüsilist kahju. Eraldi tarneahela katkestuse kindlustus (contingent business interruption, supply chain insurance) võib katta tulu kaotuse ka ilma füüsilise kahjuta, kuid sõjarisk on ka siin sageli välistatud või piiratud. Eriti tähelepanelik tuleb olla ainutarnija sõltuvuse puhul.

5. Kaks Inglise kaasust

5.1. Venemaa lennukite kaasus (2025)

Pärast 2022. aasta sissetungi jäid Lääne liisinguandjate lennukid Venemaale. Liisinguandjatel olid nii kõigi riskide kui ka sõjariski lepingud, mis katsid lennukite kaotuse. Peamine küsimus oli, kumb leping vastab. Inglise High Court leidis, et lennukid läksid kaotsi Venemaa valitsuse tegevuse tõttu ning et vastutus lasus sõjariski kindlustusandjatel; kahju tekkimise kuupäev oli 10. märts 2022 ja sanktsioonid ei takistanud hüvitise maksmist.¹

Õppetund. Kui kindlustusprogrammis on nii kõigi riskide kui ka sõjariski leping, on nende piiri määratlus otsustav. Sama sündmus võib olla ühes lepingus välistatud ja teises kaetud; kui piir on ebaselge, tekib vaidlus kahe kindlustusandjate rühma vahel, mille käigus kindlustatu jääb ootama.

5.2. Nord Streami kaasus (2026)

Gaasitorustike omanik esitas pärast 2022. aasta plahvatusi nõude varakindlustuse alusel. Nõude suurust on avalikult kirjeldatud ligikaudu 580 miljoni eurona. Inglise High Court lahendas 2026. aasta juulis vaidluse kindlustusandjate kasuks, leides, et kahju oli lepingu sõjavälistusega välistatud.² Kommentaatorid on esile tõstnud, et otsustav oli välistuse põhjusliku seose sõnastus, mis hõlmas ka kaudselt sõjast tulenevat kahju, ning et kohus ei pidanud kindlaks tegema sabotaaži toimepanijat, sest välistus rakendus iga võimaliku toimepanija korral: sõda oli kõigis stsenaariumides märkimisväärne põhjus, kuigi mitte tingimata peamine.³

Õppetund. Kriitilise taristu omanik ei saa eeldada, et tavaline varakindlustus katab sabotaaži, mille taga võib olla riik. Vajalik on eraldi PV- või T&S-kate, mille definitsioonid on sõnastatud just sellisteks olukordadeks.

6. Kuidas otsustada

Eraldi lahendust tasub kaaluda, kui:

1. ettevõtte vara või tegevus asub idapiiri lähedal või kriitilise taristu läheduses;
2. ettevõte kuulub kriitilise taristu, energeetika, transpordi, logistika, IT või kaitsetööstuse sektorisse;
3. ettevõttel on vara või lepinguid kõrge poliitilise riskiga riikides;
4. ettevõte sõltub ühest tarnijast või transpordikoridorist, mida geopoliitiline sündmus võib sulgeda;
5. laenuandjad või investorid nõuavad poliitilise vägivalla katet.

Korduma kippuvad küsimused

Kas sõjariski laiendus katab ka ärikatkestuse?

Sageli mitte või ainult väikese alamlimiidiga. Laienduse eesmärk on katta vara füüsiline kahju juhusliku tabamuse korral. Kui tegevuse katkemine on suurem risk kui vara kahju, tasub kaaluda PV-katet.

Kas PV-kindlustus on Eesti ettevõtjale kättesaadav?

Spetsialiseerunud kindlustusandjad pakuvad PV- ja T&S-katet ka Balti riikide riskidele, kuid hind ja tingimused sõltuvad asukohast ja tegevusalast. Kindlustusmaakleri kaudu on võimalik saada pakkumisi rahvusvaheliselt turult.

Kas poliitilise riski kindlustus katab Venemaal või Valgevenes kaotatud vara?

Kui leping sõlmiti enne riskisündmust ja see hõlmab konfiskeerimist või tegevuse sundlõpetamist, võib see katta. Pärast konflikti algust on uue katte saamine kõrge riskiga riikides üldjuhul võimatu või väga kallis. Sanktsioonid võivad mõjutada nii kindlustuslepingut kui ka hüvitise maksmist.

Kas riik hüvitab sõjakahju?

Riikliku hüvitamise skeemid ei ole kindlustus ja nende olemasolu ning ulatus sõltub poliitilistest otsustest. Ettevõtja ei tohiks oma riskijuhtimises eeldada riigi hüvitist.

Kuidas on Eesti turul pakutavad sõjariski laiendused üles ehitatud?

Turul pakutavad laiendused on tavaliselt sõnastatud kitsalt: kaetud on juhuslik tabamus, mitte sihitud rünnak, ning kindlustussumma on piiratud. Kindlustusvõtja peaks küsima, kuidas kindlustusandja eristab juhuslikku ja sihitud tabamust, kes seda tõendab ning kas eristus põhineb ametiasutuste hinnangul. Kui hoone asub strateegilise objekti kõrval, võib kindlustusandja väita, et sihtmärk oli naaberobjekt ja tabamus seega sihitud rünnaku osa. Selline vaidlus on ette nähtav ja seda saab vältida selge definitsiooniga.

Kas sõjariski kate mõjutab laenulepingut?

Pangad ja investorid võivad nõuda, et tagatisvara oleks kindlustatud ka poliitilise vägivalla vastu, või lisada laenulepingusse kohustuse teatada kindlustuskaitse muutustest. Kui kindlustusandja lõpetab sõjariski laienduse, võib see tähendada laenulepingu kohustuse rikkumist. Laenulepingu ja kindlustusprogrammi tingimused tuleb seetõttu omavahel kooskõlastada.

Seotud lehed

• Sõjarisk (ülevaade)
• Sõjarisk kindlustuses: mõiste ja põhjuslikkus
• Sanktsioonid ja kindlustus
• Eesti ettevõtja kontrollnimekiri sõjariski osas
• Ärikatkestuskindlustus

Viited